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應用VAR模型時的15個注意點

向量自迴歸(VAR,Vector Auto regression)常用於預測相互聯絡的時間序列系統以及分析隨機擾動對變數系統的動態影響。VAR方法通過把系統中每一個內生變數,作為系統中所有內生變數的滯後值的函式來構造模型,從而回避了結構化模型的要求。Engle和Granger(1987a)指出兩個或多個非平穩時間序列的線性組合可能是平穩的。假如這樣一種平穩的或的線性組合存在,這些非平穩(有單位根)時間序列之間被認為是具有協整關係的。這種平穩的線性組合被稱為協整方程且可被解釋為變數之間的長期均衡關係。