持續攀升的不孕不育率,催生了到國外做試管嬰兒的新生意 | 跨境輔助生殖系列
關乎輔助生殖的話題,越來越多地出現在大眾身邊。
比方說,點選率極高的凍卵,被稱為給獨立女性的“世上唯一的後悔藥”;高齡產婦欲求子,可以嘗試去做試管嬰兒、人工授精……
隨著環境汙染、生育年齡推遲、生活壓力等原因,中國不孕不育率迅速攀升,催生了輔助生殖這門生意。
國家政府部門釋出的《中國不孕不育現狀調研報告》顯示,中國的不孕不育率從20年前的2.5%-3%,攀升到12.5%-15%左右,患者人數超過5000萬 ,即每8對夫婦中就有1對有不孕不育問題。
另一方面,2015年底二孩政策的全面放開,使得每年新增300-500萬新生兒,同樣擴大了輔助生殖市場。
2018年國內輔助生殖市場規模大約250億元,潛在市場規模超過千億。和達資本表示,輔助生殖成本相對較低,毛利潤高達90%以上,淨利潤達到50%以上 。從業內人士向36氪表示,行業整體毛利潤超過70%。
國內市場那麼大,為什麼大量使用者的最終目的地都選擇了海外呢?
輔助生殖行業的政策屬性強,國家嚴格管控,審批難度大,牌照稀缺,因此國內拿到“入場券”的玩家很少。一個權威的資料來自2016年底國家衛計委釋出的資料,彼時全國僅有輔助生殖機構451家。
國內市場的供不應求,讓跨境輔助生殖成為了熱點。跨境輔助生殖在技術上有優勢,國內多數機構還停留在第一代、第二代試管嬰兒技術,而美國、日本、俄羅斯、泰國等地已經在使用第三代試管嬰兒PGD技術了。
國內做試管嬰兒需要配齊“三證”,準生證、結婚證、身份證。身份的限制和倫理的問題,也讓很多使用者選擇海外。舉例說,美國做試管嬰兒就不需要這些證件,即無論是單身人士、LGBT人士或HIV群體都能赴美試管嬰兒,也可以讓使用者實現“生育選擇”。
在本篇文章中,我們將會探究跨境輔助生殖市場:
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玩家的商業模式——諮詢+服務+醫院+保險,花式一條龍
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玩家之間的競爭——要看它們在醫院端的版圖
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什麼樣的玩家更容易生存——為什麼海外醫療機構不能直接獲客?
組合拳打法:諮詢+服務+醫院+保險,花式一條龍
為了吸引使用者,跨境輔助生殖公司通常會提供紛繁複雜的花式一條龍服務。
常見的服務套餐,或多或少地涵蓋了在國內的醫療諮詢、備孕檢測、醫生遠端會診等等,客戶到海外後還會提供落地接送、翻譯、安排旅遊行程、安排住宿等等,安排使用者到海外醫院進行輔助生殖手術,手術後還有後續的健康管理。
整個流程中,核心的利潤產出在輔助生殖醫療本身。其他的服務主要是為了吸引顧客,甚至很多附加服務是標榜免費的。
理清這一點後,我們可以發現,市場上種類繁多的服務體系,本質上只有兩種模式:
1. 在海外自有醫院,或是與海外醫院關係緊密,簽署了排他性的協議等等;
2. 醫院端資源不強,服務端來補,靠更“花樣”的服務和更低的“入場”價格競爭。
玩家之間的競爭,要看它們在醫院端的版圖
我們可以用一些明星玩家的醫院端版圖來舉例。
運世達控股集團的醫院策略是投資控股,它已經投資了3家輔助生殖中心、1家實驗室,每年服務患者超過3000人次。同時,該公司還在美國設立輔助生殖培訓中心,培訓基層醫生。
該公司在國內則是與各地三甲醫院開展戰略合作,目前已經成功與湖南株洲、陝西延安、山西運城、雲南昆明等地方三甲醫院簽訂戰略協議,並與協和醫院生殖婦科中心主任何方方共同建立何方方實驗室。
值得一提的是,運世達不僅覆蓋海內外輔助生殖這個版塊,同時也覆蓋基因診斷、腫瘤精準醫療的醫療投資與醫療機構運營管理平臺。
近期獲得國藥資本數千萬元投資的 優生國際 已開展臨床轉化,並將在海外以投資生殖中心、建立自己實驗室等方式開展業務,目前佈局已經覆蓋了美國、泰國等國家。
該公司正在臨床轉化的創新技術包括,更安全的能降低胚胎源性表觀遺傳變異的新技術、更高效更安全的卵子冷凍儲存技術、以及針對38歲及更高年齡組人群不孕不育治療的新技術。優生國際現有的卵子冷凍技術已經可以在35歲以下人群實現平均每2.8枚凍卵獲得一枚可移植的健康囊胚,這個成功率在國際上處於高水平。
格萊寶美孕 也屬於醫院端資源比較強,該公司在美國有全資控股的胚胎實驗室,實驗室已由美國病理學院認證,獲得紐約州衛生署授權,並在FDA註冊;另外,也引入了全美輔助生殖技術協會主席Dr. Kevin Doody,美國芬蘭籍醫學、遺傳學博士Dr. Kuokkanen等專家團隊,並與國內多家醫療機構合作。
團隊背景方面,創始人兼CEO劉安妮為美籍華人,曾在曼哈頓區域開創了專門服務高階人群的“紐約管家”業務,積累了大量高資產客戶資源;合夥人胡波為慈銘體檢集團創始人兼董事長。
近期完成1億元A輪融資的 夢美生命 ,與美國西海岸的HRC生殖醫療集團關係緊密。
HRC集團在1988年成立初期就建造了胚胎實驗室,並完成了全球首個通過PGD遺傳學基因診斷技術的試管案例。目前,HRC集團旗下在美國有9家醫院,3所美國雙級認證胚胎實驗室,能實現從促排取卵到培育篩查再到移植管理都在自己院內進行。
模式上,夢美生命主要盈利來源於醫療機構的營業分成,成功赴美前的服務均不收費。
HRC美中橋也是與HRC集團建立了合作,在2018年成為HRC集團的中國市場部,也從“美中橋”更名為“HRC美中橋”,直接輸送使用者。該公司在國內的服務,則主要是生育醫療諮詢。
為什麼海外醫療機構不能直接獲客?
根據上述案例,可以看到行業准入門檻非常高 。需要具備比較強的背景、資源、資本,才可能達成海外醫院的排他性協議,或者入股海外醫院。由於牌照、資質的嚴格要求,在美國自建醫院的難度就更大了。
然而,這片藍海市場,吸引著大量玩家湧入賽道。一方面有到達行業准入門檻的專業玩家,另一方面也有攪亂市場的“黑中介”,良莠不齊。行業政策規範的滯後,使得這種魚龍混雜的狀態仍在持續。
至於目標使用者,行業普遍瞄準的是高淨值人群。儘管人群範圍小,但高利潤率足夠支撐企業的發展。 夢美生命每年能夠完成超過1500個赴美試管助孕週期,格萊寶美孕2018年累計服務了400餘名客戶,這個數量級已屬於行業頭部。
這裡就存在一個問題:為什麼跨境輔助生殖公司不能被繞開,為什麼海外醫療機構不能直接獲客?36氪認為,有以下四個原因:
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國內的跨境輔助生殖公司和海外醫院之間存在強關聯,例如上文提到的自建醫院、入股投資、成為醫院市場部等等模式,這使得二者利益緊密捆綁。
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跨境輔助生殖公司可以提供多元化的服務,成為使用者的入口,這點是海外醫院很難覆蓋的。
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跨境輔助生殖公司在國內有觸達客群的優勢,很多玩家在過往經歷中就累計了使用者資源。
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公司運轉的過程中,關鍵是能掌握資訊流和現金流,可以繼續挖掘其價值。
總的來說,跨境輔助生殖是一片藍海,模式並不花哨,比拼只靠實力,就看玩家手裡握著什麼樣的入場券。
這是「跨境輔助生殖系列」的第3篇文章,36氪想做醫療大健康行業的記錄者,讓一部分人先看到未來。
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