蘑菇街將於12月5日在紐交所掛牌 發行價14至16美元
[ 摘要 ]蘑菇街將通過首次公開募股最多募集8740萬美元，低於此前招股書中聲稱的2億美元。
騰訊科技訊 據外媒報道,根據美國IPO研究公司IPOBoutique.com公佈的資訊顯示，蘑菇街將於12月5日在紐交所掛牌，股票交易程式碼為“MOGU”。
蘑菇街週四向美國證券交易委員會（SEC）提交的招股說明書2號補充檔案（Amendment No.2 to FORM F-1），該公司將在首次公開募股中發行475萬美國存託憑證，發行價格區間為14美元至16美元。包括承銷商可執行超額配售的股份，在扣除發行費用、佣金等相關費用之前，蘑菇街將通過首次公開募股最多募集8740萬美元，低於此前招股書中聲稱的2億美元。
蘑菇街採用了雙股權架構。該公司將在首次公開募股中發行A類普通股。蘑菇街的A類普通股和B類普通股只在轉換權和表決權上有所不同，A類普通股含1股表決權，不可轉換為B類普通股；B類普通股含30股表決權，可轉換為A類普通股。在首次公開募股之後，蘑菇街創始人、董事會主席兼執行長陳琪將持有公司全部的B類普通股。在首次公開募股之後，蘑菇街的B類普通股佔表決權的79.3%，若承銷商執行超額配售權則降至79.2%。
蘑菇街還表示，京東旗下Windcreek Limited同意買入3000萬美元的蘑菇街A類股。
蘑菇街將把募集到的資金用於：內容開發；對技術繼續投資和開發；深化與商戶和品牌合作伙伴的合作；包括潛在投資和收購的一般企業用途和運營資本。
營收資料：
2019財年上半財年業績
在截至2018年9月30日的上半財年中，蘑菇街總營收為4.895億元人民幣(合7,130萬美元)，而去年同期為4.804億元人民幣，同比增長1.9%。營收增加主要歸因於佣金營收和其他營收的增加。
在截至2018年9月30日的上半財年中，蘑菇街運營虧損為3.084億元人民幣（合4490萬美元），而2017年同期為4.989億元人民幣；當期淨虧損為3.033億元人民幣（合4420萬美元），而2017年同期為4.279億元人民幣，虧損表現出收窄趨勢。
在非標準會計準則（Non-GAAP）下，2019財年上半年蘑菇街的淨虧損為1.86億元人民幣， 同比2018財年上半年的淨虧損2.52億元人民幣，收窄幅度達到26.2%。
在截至2018年9月30日的上半財年中，營銷服務收入為1.931億元人民幣(合2810萬美元)，而2017年同期為2.549億元人民幣，同比下降24.2%；佣金收入為2.157億元人民幣(合3140萬美元)，而2017年同期為2.011億元人民幣，同比增長7.3%；其他收入為8080萬元人民幣(合1180萬美元)，而2017年同期為2440萬元人民幣，同比增長231.1%。
在截至2018年9月30日的上半財年中，蘑菇街總開支為7.979億元人民幣(合1.162億美元)，而去年同期為9.793億元人民幣，同比下降18.5%。開支的下降主要歸因於公司與美麗說的業務合併節省了成本。其中當期營收成本為1.523億元人民幣(合2220萬美元)，而2017年同期為1.588億元人民幣，同比下降4.1%；營銷費用為3.608億元人民幣(5250萬美元)，而2017年同期為4.4048億元人民幣，同比下降10.9%；研發費用為1.24億元人民幣(合1810萬美元)，而2017年同期為1.488億元人民幣，同比下降16.7%；一般和行政費用為7,370萬元人民幣(合1,070萬美元)，而2017年同期為5,500萬元人民幣，同比增長34.0%。
在截至2018年9月30日的上半財年，蘑菇街運營虧損為3.084億元人民幣(合4490萬美元)，而2017年同期為4.989億元人民幣；當期淨虧損為3.033億元人民幣(合4420萬美元)，而2017年同期為4.279億元人民幣。
2018財年業績
在截至2018年3月31日的財年中，蘑菇街總營收為9.732億元人民幣(合1.417億美元)，而上一年度為11.099億元人民幣，同比下降12.3%。當期營收減少主要歸因於營銷服務收入的減少，部分被佣金收入和其他收入的增加所抵消。
在截至2018年3月31日的財年中，營銷服務收入為4.766億元人民幣(合6940萬美元)，而上一年度為7.403億元人民幣，同比下降35.6%；當期佣金收入為4.163億元人民幣(合6060萬美元)，而上一財年為3.253億元人民幣，同比增長28.0%；其他收入為8,030萬元人民幣(合1,170萬美元)，而上一財年為4,430萬元人民幣，同比增長81.3%。
在截至2018年3月31日的財年中，蘑菇街總開支為18.206億元人民幣(合2.651億美元)，而上一財年為21.812億元人民幣，同比下降16.5%。開支的下降主要歸因於公司與美麗說的業務合併節省了成本。
在截至2018年3月31日的財年中，營收成本為3.177億元人民幣(合4630萬美元)，而上一財年為3.778億元人民幣，同比下降15.9%；當期營銷費用為7.479億元人民幣(合1.089億美元)，而上一財年為6.927億元人民幣，同比增長8.0%；當期研發費用為2.893億元人民幣(合4210萬美元)，而上一財年為4.185億元人民幣，同比下降30.9%；一般和行政費用為1.010億元人民幣(合1460萬美元)，而上一財年為1.234億元人民幣，同比下降18.9%。
股權結構
在首次公開募股之前，蘑菇街董事和高管合計持有公司495,663,914股普通股，佔總股本的19.4%。在首次公開募股後，他們將持有192,429,910股A類普通股，以及303,234,004股B類普通股，佔總股本的18.5%，以及表決權的81.0%。
其中，蘑菇街創始人、董事局主席兼執行長陳琪在首次公開募股後持有303,234,004股B類普通股，佔總股本的11.3%，以及表決權的79.3%；聯合創始人、董事兼營運長嶽旭強持有79,914,375股A類普通股，佔總股本的3.0%，以及表決權的0.7%；聯合創始人、董事魏一搏持有107,643,285股A類普通股，佔總股本的4.0%，以及表決權的0.9%。
在蘑菇街的主要股東當中，騰訊實體在首次公開募股前持有460,038,316股普通股，佔總股本的18.0%；在首次公開募股後，騰訊實體將持有460,038,316股A類普通股，佔總股本的17.2%，以及表決權的4.0%。
高瓴資本旗下實體在首次公開募股前持有261,174,255股普通股，佔總股本的10.2%；在首次公開募股後，高瓴資本將持有261,174,255股A類普通股，佔總股本的9.8%，以及表決權的2.3%。
摯信資本在首次公開募股前持有208,698,484股普通股，佔總股本的8.2%；在首次公開募股後，摯信資本將持有208,698,484股A類普通股，佔總股本的7.8%，以及表決權的1.8%。
貝塔斯曼亞洲投資(Bertelsmann Asia Investments AG)在首次公開募股前持有208,387,100股普通股，佔總股本的8.2%；在首次公開募股後，貝塔斯曼亞洲投資將持有208,387,100股A類普通股，佔總股本的7.8%，以及表決權的1.8%。
平安旗下實體在首次公開募股前持有161,960,075股普通股，佔總股本的6.5%；在首次公開募股後，平安旗下實體投資將持有161,960,075股A類普通股，佔總股本的6.1%，以及表決權的1.4%。
啟明創投旗下實體在首次公開募股前持有159,674,632股普通股，佔總股本的6.3%；在首次公開募股後，啟明創投旗下實體將持有159,674,632股A類普通股，佔總股本的6.0%，以及表決權的1.4%。
紅杉資本旗下實體在首次公開募股前持有116,227,311股普通股，佔總股本的4.6%；在首次公開募股後，紅杉資本旗下實體將持有116,227,311股A類普通股，佔總股本的4.3%，以及表決權的1.0%。
BlueRun Venture旗下實體在首次公開募股前持有88,466,903股普通股，佔總股本的3.5%；在首次公開募股後，BlueRun Venture旗下實體將持有88,466,903股A類普通股，佔總股本的3.3%，以及表決權的0.8%。（騰訊科技編譯/明軒）