分析師：時嘉遙

核心觀點：

1.酒店行業發展概況

2018年國內旅遊人次有望突破60億，大眾旅遊時代已然來臨，刺激酒店業發展。星級酒店不斷減少，共享住宿處於高速增長期。

2.酒店使用者多維洞察

北上廣依舊是最熱門城市，成都、重慶、杭州、西安、武漢五大新一線城市皆入圍。18-34歲使用者、有房族、無未成年子女、關心天氣和出行情況等是酒店使用者的特徵。

3.典型酒店預定平臺使用者畫像

攜程俘獲中等收入使用者，飛豬使用者則多為女性，藝龍是已婚男士的最愛，Booking則是中青年白領的選擇。

4.酒店行業趨勢分析

中端和經濟型酒店仍將是主流；酒店行業在人工智慧時代下展開變革；OTA預訂平臺紛紛合併，鞏固市場份額。

 

第1章 酒店行業發展概況

1.1 酒店定義

根據酒店的發展形態，將酒店分為傳統式酒店和個性化酒店

1.2 酒店行業發展階段

歷經黃金時代與微利階段，如今共享住宿、智慧酒店為酒店行業增添新元素

1.3 市場規模

2018年國內旅遊人次有望突破60億，大眾旅遊時代已然來臨，刺激酒店業發展

從2010年到2018年，國內旅遊收入的複合年均增長率高達26.6%，預計2018年國內旅遊收入有望突破5萬億大關。

註釋：CAGR為複合年均增長率=(現有價值/基礎價值)^(1/年數)-1

Source：國家文化和旅遊部，MobData研究院整理

1.4 酒店行業產業鏈圖

註釋：部分UGC社群也提供酒店預訂服務

1.5 酒店業運營現狀——傳統式酒店

酒店行業集中度CR10高達67.2%，其中我國酒店三巨頭錦江國際、首旅如家、華住的市場份額分別為21.0%、11.9%、11.7%。

Source：中國飯店協會，MobData研究院整理

我國酒店行業品牌叢集已形成，三巨頭的品牌佈局清晰完善

Source：中國飯店協會，MobData研究院整理

近五年來，中國星級酒店數量不斷減少；營收在2017年有所增長，但整體仍呈現下降趨勢。

註釋：酒店數量為全國星級飯店統計公報中，完成經營資料填報的酒店

Source：國家文化和旅遊部，MobData研究院整理

 

從各星級酒店Q1經營現狀來看——

我國目前三星級酒店數量最多，高達4613家；

五星級酒店數量雖少，但平均出租率最高，為56.5%。

從各星級酒店Q1經營趨勢來看——

相較於2017Q4，各星級酒店數量、平均房價和平均出租率整體呈下降趨勢。

Source：國家文化和旅遊部，MobData研究院整理

1.6 酒店業運營現狀——個性化酒店

依託於共享經濟，共享住宿備受資本矚目，處於高速增長期

酒店不再是國人出行酒店的唯一選擇，越來越多人愛上個性化、有人情味的居住體驗；同樣，也有越來越多人認可共享住宿所創造的價值和利益，加入到房東的行列。隨著市場下沉和擴張趨勢的升級，鄉村民宿、海外民宿將成為市場新動能的釋放點。

Source：國家資訊中心，MobData研究院整理

 

1.7 酒店行業融資事件

智慧酒店、主題酒店、民宿三類酒店，最受資本追捧

Source：統計2018.1-9月酒店業投融資事件，公開資料整理

Source：統計2018.1-9月酒店業投融資事件，公開資料整理

第2章 酒店使用者多維洞察

2.1出行型別

為什麼出行？

33.4%的酒店使用者是商務出差需要； 57.5%酒店使用者是出遊需要，其中包含家庭親子游、朋友結伴出遊、情侶出遊、獨自出遊四類情況；餘下則是代人預定和其他情況。

Source：眾薈資訊，MobData研究院整理

2.2時間偏好

提前多少天開始預訂？什麼時間預訂？住幾天？周幾住客更多？

大多數使用者選擇當天或提前一天預定酒店，僅一成使用者會提前一週及以上預訂。

Source：眾薈資訊，MobData研究院整理

七成以上使用者會選擇下午或夜間預定酒店。

Source：眾薈資訊，MobData研究院整理

入住1天是絕大多數住客的選擇。

Source：眾薈資訊，MobData研究院整理

共三成住客會集中在週五週六入住，以歡度週末。

Source：眾薈資訊，MobData研究院整理

2.3地點偏好

住客來自幾線城市？住到幾線城市？

五成以上使用者選擇住到一線及新一線城市的酒店。

 Source：來源地資料來源於MobData，去向地資料來源於眾薈資訊。

住客來自哪些城市？住到哪些城市？

住客的來源城市分佈相對分散，而去向城市則相對集中。

Source：來源地資料來源於MobData，去向地資料來源於眾薈資訊。

住客最喜歡哪些城市？

北上廣依舊是最熱門城市，成都、重慶、杭州、西安、武漢五大新一線城市皆入圍。

註釋：熱度是對某區域某段時間內產生的間夜量進行指數化而得到。

Source：眾薈資訊，MobData研究院整理。

2.4酒店偏好

住客喜歡住在哪類酒店？什麼價位？

四成人出行選擇經濟型酒店。

 

Source：眾薈資訊，MobData研究院整理。

六成使用者會選擇酒店在每晚400元以下的酒店。

Source：眾薈資訊，MobData研究院整理。

2.5使用者基本屬性

男女使用者比例均等。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

18-34歲使用者對線上預訂酒店平臺的使用度更高。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

專科、本科學歷近七成。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

使用者收入大部分處於中等偏下水平，月收入為5-10K使用者最多，佔32.4%。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

企業白領是主要人群，其次是假期較多的學生。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

線上預訂酒店使用者中，六成為有房族，有車人士僅佔24.7%。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

六成以上是已婚人士。大部分使用者無未成年子女，佔75.1%。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

2.6使用者觸媒偏好

酒店使用者對視訊服務、旅遊出行、電子商務、便捷出行等休閒生活類App觸達率較高。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

預訂酒店平臺的使用者，更關心天氣和出行情況，短視訊等App的觸達度也較高。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

第3章 典型酒店預訂平臺使用者畫像

3.1攜程使用者畫像

已婚人士和女性使用者較多，多為中等收入和企業白領，有車比例高達31.5%。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

3.2飛豬使用者畫像

女性使用者較多，多為企業白領，專科及以下學歷近七成，收入整體較低。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

3.3藝龍使用者畫像

已婚人士和男性使用者較多，年齡、學歷、收入都偏高，有房比例高達74.4%。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

3.4 Booking使用者畫像

近九成使用者學歷在本科及以上，收入雖高，但大部分使用者為中青年，有房有車比例低。

Source：MobData研究院，2018.5-7月

 

第4章 酒店行業趨勢分析

4.1中端和經濟型酒店仍將是主流

隨著大眾旅遊時代來臨，中端連鎖和經濟型酒店迅速擴充規模。

其中，經濟型酒店數量基數較大，複合年均增長率達26.0%。

Source：中國飯店協會，MobData研究院整理

相較於經濟型連鎖酒店，中端連鎖酒店數量略少，但近年來發展增速較為可觀，複合年均增長率高達41.9%。

Source：中國飯店協會，MobData研究院整理

 

4.2酒店行業在人工智慧時代下展開變革

智慧酒店，突破傳統走向終端智慧化，是酒店行業未來獲得競爭優勢的新動力

在人工智慧的大趨勢下，自助入住、VR選房、手機開門、智慧客房、語音互動控制等都已成為現實。目前消費者對人臉識別、AI語音助手等這些科技元素的反饋非常積極，而且參與感非常強。

然而也有業內人士表示，酒店不會走到無人化，因為服務行業是個有溫度的行業，需要人與人之間的溝通，如果完全無人化就失去了服務的意義。同時，目前的無人酒店類似分散式公寓或民宿的架構，而這類模式仍面臨手續報備問題、證照申請等風險。

Source：MobData研究院整理

4.3 OTA預訂平臺紛紛合併，鞏固市場份額

攜程與去哪兒合併後，在OTA平臺一家獨大；藝龍與同程合併後，預計年底赴港上市

Source：MobData研究院整理